刀锋：9月通胀超预期，美股又尿了，明天继续3000保卫战！

lameihua

　　昨天A股冲的太猛，今天有点疲软了，玩了个冲高回落！但个股表现还算强势，3100多家上涨，涨停了76家，涨跌中位数+0.72%；属于大票吃土，小票继续回血的行情。

　　两市成交额7284亿，较上个交易日放量182亿，场外资金继续抄底了。但关键时刻外资使坏，昨天北向砸盘60个亿，今日砸了80个亿。在3000附近外资这么跑路，刀锋有点看不懂！难道是恶意做空？可以考虑发个监管函了。

　　外资一跑，上证50又拉胯，指数创下了年内新低，对应的各种茅被爆砸！真茅茅台大跌-3.4%，银茅招行也跌-3.4%，光伏茅隆基跌-2.85%。今天前10大权重股全绿，严重拖累了指数！

　　其中，招商银行在A股和港股被双重暴击，港股已经连跌6天，股价跌掉了20%；A股上也连跌4天，跌幅接近13%！作为一只市值近8000亿的银行股，这个跌幅是相当少见的。这种肆无忌惮的大跌，需要引起监管层的注意了。

　　另外茅王也不争气，昨晚业绩并不差，至少符合机构的预期，今天竟然大跌3.41%。已经连续下跌6天，跌幅差不多10%，一点反弹都没有，让人懵逼！

　　最怪异的是，今日最后半小时，茅王的分时图几乎就是一根直线，振幅仅有0.01%，不知道还以为停牌了！但在1699至1700元这个区间，竟然成交了近13亿，全天放量成交109亿，这种情况实属罕见。

　　不得不说，茅台1699.99的收盘价，侮辱性很强，一分钱“压倒”英雄汉。以这种方式失守1700元关口，说明还不是底！不过，茅台市值还有2.14万亿，而腾讯跌到只有2.1万亿。在比惨下，茅台竟然成了市值最高的中国上市公司！

　　当然，虽然茅台跌到一股1700元，但一手就是17万，80%的股民还是买不起一手！所以跌就跌吧，一鲸落，万物生…茅台跌倒，题材的炒作反倒归来了。

　　记得长假期间，很多人给刀锋留言，说茅台不崩，这轮下跌不会见底！现在看起来，这个魔咒可能真要奏效了，但也不完全算坏事，就等着看大A见底吧。

　　今天市场最大的热点是信创+数字经济。其中信创板块掀起涨停潮，科创信息、中科江南等20CM涨停，神州数码、东信和平、中国软件等超10股涨停！带动了整个泛科技板块，数字安全、数字货币，鸿蒙、操作系统等集体大涨。

　　炒作的逻辑还是国产替代，老美搞事让政府下定了决心，各种替代已经在进行了。从硬件到软件会全方位加速国产化，这样可以降低被制裁的风险！另外，信创遭到资金抱团还有一个原因：“听说信创要出大政策！”

　　目前看，国产替代很像新的主线。板块有高标（竞业达），有中军（中国软件），有人气票（南天信息、科远智慧、国脉科技）。国脉科技4连板，南天信息6天4板，竞业达7天6板，大牛股都走出来了，估计不会一下子就熄火。

　　不过，炒国产替代这个概念，好处是随时可以拿来用，板块跨度也非常巨大。坏处是概念太过宏大，替代周期会很长，业绩短期内难以量变到质量。这意味着，机构不可能大规模的配置；可能大炒一波，又搞成比谁跑得快了！

　　总之轮动行情下，信创明天就是比较关键的一天，看板块资金能不能形成合力，一举做多确立主线！如果前排大热倒灶，对市场情绪会是比较大的打击。

　　市场另一个攻击方向，是沉寂已久的医药板块。昨晚药明康德公布三季报预告，预计前三季度净利润73.8亿，同比增长107%，这个业绩超出预期。今天药明康德涨超5%，带领CRO板块涨3.6%，其它医药分支也跟着鸡犬升天！

　　昨天医药还惨兮兮，今天就大举反攻，成了全场最靓的仔。感觉现在市场完全是情绪博弈，毕竟很多行业都挺烂，不仅业绩增速下滑，还有被制裁的风险，所以困境反不反转难以预测，那干一炮就走呗！

　　说实话，这几天大A还算不错，尤其是个股的表现，连续三天3000+个股上涨！给了大家一些信心，场子热起来之后，容错率会高一些，先干了再说。

　　但外围又搞幺蛾子了，今晚美国9月CPI同比增长8.2%，预期是8.1%，又超出了预期！消息一出，美股开盘全线大跳水，纳斯达克跌近3%，直接尿了。

　　这个不理想的通胀数据，对于拜登政府代表的民主党一个沉重的打击，直接影响到中期选举。而美国通胀迟迟压不下去，会倒逼美联储继续疯狂加息，不排除加息75个基点甚至100个基点的可能性，这对全球股市都是灾难！

　　最新的消息，美国30年期国债收益率升至4%，美元指数又飙到113.7，又快新高了！而人民币汇率大跌近600点，A50也跳水跌了1%，人心慌慌的。

　　对A股来说，外资今天大幅流出超80亿，看来提前知道了消息。美股开盘已经大跌，明天我们能逃过一劫吗？刀锋认为不用太悲观，外资该跑的跑了，过去几次美股因为高通胀大跌，隔日大A总能走出独立行情。

　　总之，目前市场估值有底，大家应保持信心，不盲目悲观。但也不能太浪了，别没事去追高，更不要一把梭！现在想复制4月底哪那一波不可能，市场要真正走出大行情，还需要宏观方面的大改善，比如俄乌冲突结束、美联储加息结束、全球经济触底回暖等等。

　　马上开会了，指数如果在3000点下方，也不好交差啊。所以历史上第50次3000保卫战，明天少要保住才行，拭目以待吧！