刀锋：新能源车或遭“黑天鹅”事件，央视财经吹VR/AR概念了

lameihua

　　今天指数比较拉胯，没能逃脱黑周四。但局部行情依然火爆，光伏、消费电子、半导体、培育钻石等连续大涨！有人调侃，最近火热的除了天气，还有新能源赛道；“风光储”天天逼空上涨，让很多人惊掉了下巴。

　　比如光伏设备板块，从4月27日反弹以来，已经翻了一倍多，关键几天还在不断创新高！其它储能、汽车热管理、HIT电池、第三代半导体、机器人等纷纷大涨，仿佛天空才是极限。今天还有一个标志性事件，电气设备的总市值超过7万亿，首次取代银行成为第一。

　　不管你相不相信，光的力量，在A股已经无所不能。那些创新高的个股，明冠新材、禾迈股份、德业股份、昱能科技、锦浪科技祥鑫科技等等，都是妥妥的新能源大牛股！其中禾迈股份股价重返千元，当前市值595亿，每天都是新高再新高，让大家懵逼！

　　除新能源外，今天半导体，消费电子继续暴动，涨幅可以跟新能源媲美了。目前看，市场已经形成了两股势力，一是光伏设备、储能为首的新能源产业链，二是半导体、消费电子、机器人共振的泛科技产业链！在这两条主线玩的，操作空间还是非常大的。

　　但A股的尿性，一将功成万骨枯，资金都扎堆在这两个方向。其它的都惨兮兮，医药长春高新闪崩跌停，原因是这回轮到浙江集采；白酒舍得业绩不及预期大跌6%，把板块也带崩了。最近“喝酒吃药”行情，这喝的是假酒，吃的是头孢，让价投的很难受啊！

　　传统白马股也萎靡，大金融涨了一天又砸盘，招行、平安、万科A、格力等老蓝筹，又回到新低附近徘徊，请好好珍惜吧，比如40块的平安，搞不好明天就3开头了！还有老赛道的恩捷股份、璞泰来、德方纳米、天齐锂业等，以前是小甜甜，现在成牛夫人了。

　　说真的，最近大A如此极端、分化的风格，在历史上并不多见。高位股脱离估值引力，一直抱团一只爽；低估值跌到地板，但下面还有地下室！总之就是一边牛市，一边熊市，这种彻底的“贫富不均”，极大加重了股民的精神内耗。

　　另外很多股民，最近没干别的，就是各种学习新知识了。从光伏产业链到各种电池，从机器人到特斯拉汽车，从俄乌战争到台海局势，从马斯克、雷军到徐翔老婆！包括一些更拗口的，什么激光转印，光伏镀铜，Micro LED等！感谢A股，把韭菜逼到满身才华，把很多黑科技都搞懂了，虽然他们还是在亏钱。

　　今天市场两个幺蛾子，700多亿的国电电力闪崩，收跌8.75%；还有900多亿的“东北茅”长春高新午后跌停，当放量成交超过24亿，机构直接跑了4个亿！

　　国电电力大跌没特别的利空，而长春高新闪崩，跟市场传一张浙江省第三批药品集采的截图有关，人生长激素在名单中。每次只要和生长素集采有关的新闻出来，长春高新都会跳水，上次广东集采，直接来了三个跌停，这一次呢？

　　医药板块调整了一年多，仍然看不到拐头向上的希望，跟医药集采有很大关系。前几年，市场给医药医疗板块很高的估值，一是因为疫情原因导致国家医疗方面投入巨大；二是中国人口老龄化加速，老年人医疗服务上的消费增加。

　　但现在这两个逻辑都变了，一方面疫情下医药支出居高不小，各地只能拼命集采，这挤压了医药企业的利润。另一方面疫情也导致经济受损，地方财政捉襟见肘，医保资金也必须省着用！在共同富裕的目标下，医药企业利润会被人为压制，估值自然高不起来了。

　　除了人生长激素，种植牙集采也落地了。今晚国家医保局发文规范口腔种植收费，推动种植牙集采！一句话，种植牙要降价了，牙科的暴利应该结束了。

　　国内牙科确实暴利，一颗牙几千甚至上万，种一口好牙等于买辆宝马，这并不是说笑！这不符合咱们的国情，早该整治了；还有眼镜行业，价格也挺要命。

　　这两年，无论是整顿培训教育，还是互联网寡头，或者医药、房地产等，本质上为减轻老百姓负担，卸掉压在头上的几座大山。只不过从股市的角度，炒股要跟着政策走，国家不支持的行业远离为主，国家支持的新能源、半导体、军工等，今年是一波接着一波的炒作，选择比努力重要啊！

　　盘后的大消息，央视财经吹VR/AR概念了，说行业进入了发展快车道。今年上半年VR市场零售额突破8亿元，同比增长81%，行业拐点有望快速到来。

　　估计你们看到零售额8个亿，不禁微微一笑，觉得这就是个噱头，根本没有真正的业绩支撑！但A股的逻辑就是，只要是增量行业，渗透率越低反而越爆炒。比如电动车，从渗透率5%开始炒，炒到现在国内超过25%却不动了。

　　所以VR/AR的炒作逻辑，重点是渗透率的提升。无论是国内的字节，国外的苹果，他们能不能拿出爆款产品，一旦有卖出几千万，上亿台终端产品出现，VR产业包括整个消费电子，都会迎来一个创新周期的拐点！

　　最近消费电子+苹果+VR/AR连续爆发，是大家都对苹果新产品的厚望。毕竟是消费电子领域的标杆，时间点是9月初，估计还能炒一阵子；果链企业是可以继续关注的，尤其是新技术相关的，已经炒了大半年了。

　　四川限电的事，极端高位还在持续，重庆北碚45高温创造新纪录。而上海市经信委这个发函，也上热搜了，结果肯定是找骂了。

　　刀锋想说，这个发函其实也没啥，但是时间点不对。四川现在缺电严重，上班写字楼空调关了，下班回家有可能还会停电，白天温度超过40度，甚至局部达45度！这个时候要求优先给某些企业供电，确实很不合适。

　　但不是像媒体说的，“四川往上海输电”，而是四川当地汽车零配件生产厂家停产，导致上汽特斯拉供应不足，影响了整车下线！所以上海发了这个函，意思是先保证民生电力，等工业用电恢复的时，希望这些供应链企业优先供电。

　　由于四川锂矿和清洁能源丰富，在全国新能源车产业中占据重要位置。如果电力一直供应不过来，四川的汽车零部件企业暂时停产，对汽车行业来说，这可能是上海疫情后又一“黑天鹅”事件！