凌乐：吓崩万亿市值！！

lameihua

　　万万没想到，昨晚苹果的发布会，不仅把自己的股价打了下来，还顺手让A股市值蒸发了1万亿，我大A的骨头是真软啊，一言不合就下跪，这不，今天再次跌上热搜，你害不害臊？我都替你觉得脸红！

　　关于A股近期为什么下跌，其实我之前在文章《深V反转，机会来了？》就详细说过，长期下跌的主因是套牢盘太多，根本没有新资金涌入，市场情绪低迷，一旦有点风吹草动，那就是个跌！

　　01　苹果MR带崩A股

　　先来说一下为什么A股今天跌得这么惨，我们直接看跌幅榜，混合现实和苹果概念是跌幅最大的板块，这很明显就是昨晚苹果发布会导致的。

　　可能很多朋友没有看昨晚的发布会，我简单总结一下，就是昨晚苹果发布了一款新的MR设备，叫Apple Vision Pro，其实就是一款VR设备。

　　其实公布一款新的产品怎么可能对A股造成如此大的影响，今天混合现实板块跌幅这么大的原因还是在于预期太高。

　　说到VR设备，我在2021年的时候就撰文详细讲过《堪比新能源，这个板块已经处于爆发前夜！》，当时元宇宙这个概念还没在国内流行，几乎没有人关注到VR概念，随后这个板块持续大涨，在A股引领了一大波行情，比现在的AI和ChatGPT还要火热，概念板块集体涨停，翻倍都是常事。

　　在如此火热的背景之下，叠加之前就传闻苹果这次的MR设备定价超过3000美元（人民币2.5万左右），要知道meta的VR设备才500刀、索尼的VR设备才400刀，苹果的价格接近它们的十倍，所以市场一致认为苹果肯定会公布一款划时代的产品，将引领人类科技走向一波新的高潮。

　　但这种预期还是被苹果的产品打回了现实，首先昨晚发布会没有实物展示，更没有样品试用，全程都是PPT和视频，会让人疑惑吹的这些功能能否实现；其次它的外形一看就很笨重，限制了使用场景，没办法变成一个改变生活的工具，只是一个玩具；其次它压根没有提到人们最关注的游戏使用场景，一直在提操作系统，而且操作系统就跟苹果系统一样，没有AIGC和新生态，并没有那么创新。

　　看了发布会之后，多家投资机构连夜下调了对苹果VR设备的销量预期，本来预估明后年年销售400万台，直接削减为年销20万台，这但凡是个普通人，都不可能花两万多去为苹果二字买单。

　　查看今天的个股跌幅榜，一共有26只个股跌幅超过十个点，基本都是VR概念股，预期有多高，今天跌得就有多惨，苹果MR要为今天A股砸盘负主要责任。

　　02　A股到底怎么了？

　　既然今天大跌的主因是苹果MR，那么问题来了，我A股究竟是个什么成分？骂了一千次一万次，就是不举，你去微博看看这个A股的热搜词条，一秒能更新出十几条骂A股的，骂就算了，问题是上一秒“A股”这个关键词还在热搜上，下一秒就直接消失了，不积极向上的话不要说，好家伙，你倒是让它别跌啊，这种跌法，股民很难积极向上啊！！！

　　还是那个问题，为什么一个苹果MR，会让A股跌得这么惨？要知道人家苹果昨晚也就跌了0.7%，今年累计上涨了38%，股价在昨天创出了历史级别的新高，市值马上要逼近3万亿美元大关，属于历史级别大涨，这个MR设备对于苹果而言，整体来说是利好，偏偏对A股就是利空，Why???

　　根本原因是A股对于未来经济的悲观，回顾今年的行情，你会发现这么一个状况，就是A股所有的主题都没办法变成主线。

　　主题与主线最大的区别是有无基本面的支撑，就比如前段时间中特估的炒作，才炒作了十来天就熄火了，然后彻底凉凉，背后的根本原因就是中特估概念股Q1和Q2的业绩都无法实现大幅度增长。根据我的统计，中字头股票的业绩增幅甚至远远低于民企增幅，这直接导致中字头概念股仅仅只能炒作短线。

　　中字头后又是银行、证券、外贸、新能源、光伏等等等等，你会发现所有板块都是炒作的短线，唯一持续一点的就是ChatGPT概念和AI概念，但是不管你怎么分析这些概念，都会发现A股没有真正的相关概念股，ChatGPT是微软、Open AI和英伟达的狂欢，A股中没有一家上市公司真正有引领市场的AI技术，这就导致没有一只股能持续稳定的上涨，能担得起十倍牛股的估值。

　　在经济衰退的背景下，唯有技术突破才能让经济再现曙光，而且我们国家房地产和人口都开始进入下滑通道的时候，资本市场就更迷信科技，所以即使A股没有真正的AI大厂，也不妨碍资金去追捧这些概念。

　　对于当下的A股而言，一个个崭新的科技概念就像对A股有刺激作用的兴奋剂，一个概念之后，就急需另一个概念来加大刺激，一旦刺激停止或者失效，就会带来更严重的虚弱和疲软，今天苹果MR设备预期的落空，就是处于这个疲软的真空期。

　　所以，不是苹果MR导致A股大跌，而是当前A股已经进入了疲软时期，一旦没有新的政策、概念或者利好，就要默认下跌。

　　03　后续会如何？

　　说实话，当前这种市场状况，并不是短期就能解决的，并不是一夜之间A股就能由熊转牛，也不是突然出个利好，我们就能大涨，而是需要花费漫长的时间来缓慢筑底，出清一批老股民，换一波新鲜的血液，才能继续大涨，这个过程短则三五月，长则三五年，是一个很磨人的过程，本质上还是要等经济反转才行。

　　对于后市走势，我的判断就是“温和盘整”四个字，你说A股下半年要出现熊市呢，可能性也不太大，去年跌了一整年，套牢盘多的缺点很明显，就是涨不上去，但同时也跌不了多少，你想啊，都套了50%了，你还会为下跌10%而割肉吗？卖出盘减少就会导致股价在底部很坚挺，也格外抗跌。

　　而且从去年开始，创业板累计已经下跌了近40%，在这种近乎腰斩的背景下，再跌就是机会了，可以当做一个长期定投的标的，性价比高得很。

　　所以针对今天的下跌总结一下，苹果MR是表面原因，大跌的实质是中国经济恢复不及预期，企业基本面没有恢复，同时A股中也没有几家真正的AI大厂，无法引领全球科技潮流，带不动科技行情，就导致市场只能追捧虚假概念，一旦概念落空，就回归疲软走势，顺势大跌，这种疲软行情短期无法结束，最快也得等7月份半年报，甚至得等到Q3季报才能回暖。

　　基本就是这样。