牛人点金：价值千金的干货，下周核心板块分析！

lameihua

　　上周（6.12-6.16），市场是一个回升的走势，上证指数周级别回升了1.3%，创业板周级别是回升了5.9%， 整个市场是一个典型的超跌修复，市场涨幅最好的是跌幅最多的方向。但是总体感觉并没有很好的赚钱效应。技术上，市场一旦攻占3246上方，个股机会增多，这里就是超短线的机会点，人工智能依然是市场强势方向目前已经处在高点，下周理性的角度不建议继续追。另外，周五中特估有一波起势。从预判角度来讲，大盘下周先会有一个向上冲的过程，然后开始横盘震荡，维持之前的观点整个六月是波段回升，并不是一个主升浪的阶段，其他的仍需要结合盘中动态再去观察，不排除六月底会有一个回踩的动作。剩下6月份还有8个交易日，再加上整个7月份，资金更容易选择一些二季度业绩超预期的公司。

　　所以，以下几个板块应该要成为下半月乃至7月份重点关注。

　　1.中特估

　　逻辑上疫后经济恢复、外交支出增加、股权激励和再融资需要等推动央国企二季度业绩加速反转。相关标的：一带一路推荐中材国际、北方国际、中钢国际、中工国际，其中一季度中材国际订单增103%，北方国际净利增85%，中钢净利增62%，中工国际净利增56%超预期。

　　2.机器人

　　目前工业机器人主要应用的汽车制造业和3C制造业中，芯片短缺带来的电子元器件价格大幅上涨对机器人整机毛利率造成一定影响。统计数据一季度工业机器人销量约为7.5万台，同比增长约11.7%，目前在供给方面产量却未达预期。具体来看，一季度营业收入正增长的企业有10家，分别为埃斯顿（国内第一工业机器人品牌）、汇川技术（工业机器人业务）、埃夫特、新时达、ST工智、机器人、华中数控、三丰智能、凯尔达、美的集团（机器人与自动化系统业务）。

　　3.CPO

　　从周五收盘来看，当下热点主要是CPO和机器人。目前CPO下属分支炒作从光模块到光器件到光芯片，分的越来越细，最强分支目前应该是光芯片。有些朋友可能光听名称就有点懵了，这里给大家科普一下。按光通信上下游划分，上游光器件大致由光芯片、电芯片、PCB（印制电路板）和光模块组成，其中光电芯片是光器件的核心元件，在光模块中，光芯片的成本占比约为20%。就重要程度来说，光芯片能够成为这几个子分支中的最强也不言而喻。

　　目前来讲光芯片还没走完，下周值得重点关注，这里列举几个标的：华西股份、光迅科技、仕佳光子、源杰科技、博创科技、华工科技，重点在这里寻找机会。

　　4. 算力+存储芯片+数据中心

　　近几个月以来，各大厂的AI大模型开始亮相，华为的盘古、百度的文心、腾讯的混元，还有前天新发布的中国科学院新一代人工智能大模型——紫东太初2.0，这个方向值得关注，由此衍生的算力租赁、数据要素。

　　相关的一些标的：久远银海（数据）、深科技（芯片）、朗科科技（芯片）、铜牛信息（算力+数据）等等可以留意。

　　5.电力+光伏

　　这个板块从上周就在重复，包括作业里面也有提示，整体这周的表现平平，接连三天的调整，技术上MACD也在慢慢形成金叉，电力设备板块稳步向上，就连不搭界的虚拟电厂沾了AI的光一路上涨。

　　消息面上煤价截至6月16日，动力煤市场价格795元/吨，周环比-2.5%。5月份，全社会用电量7222亿千瓦时，同比增长7.4%；其中第一产业用电量103亿千瓦时，同比增长16.9%；第二产业用电量4958亿千瓦时，同比增长4.1%；第三产业用电量1285亿千瓦时，同比增长20.9%；城乡居民生活用电量876亿千瓦时，同比增长8.2%。1-5月，全社会用电量累计35325亿千瓦时，同比增长5.2%，从消息面上看好一个火电业绩修复。

　　相关标的，火电组合：大唐发电、京能电力、宝新能源、粤电力A、华电国际、浙能电力、皖能电力等等，清洁电力组合：国投电力、川投能源、华能水电、长江电力。

　　分布式光伏方面，本周能源局发文拟提高分布式光伏接入电网承载能力，确保分布式光伏“应接尽接”，同时本周硅料及组件价格延续加速下跌趋势（多晶硅致密料均价环比上周大幅下降22元/Kg，分布式182mm/210mm单玻PERC组件均价环比上周下降7.0%），产业链价格接近触底，政策保障+装机成本下行有望驱动经济性提升、装机提速，分布式光伏建设及运营企业有望核心受益。

　　相关标的分布式光伏电站运营龙头芯能科技、晶科科技，光伏发电功率预测龙头国能日新。

　　6.其他

　　新能源车：宁德时代发布重卡底盘换电方案——骐骥换电。

　　AI应用端：超讯通讯、金桥信息、润达医疗、紫天科技、电广传媒寻求更多机会。