凯恩斯：行业出现颠覆式创新，布局正当时

lameihua

　　9月18日，勿忘国耻振兴中华。

　　今天A股整体趋稳，上证指数靠近支撑位，希望能够在这个点位组织起有效的反击。政策利好基本到位，就看投资人能否战胜心魔。关于恐惧和贪婪的话题，是资本市场永恒的话题。

　　马斯克真的很有前瞻性，他用火箭回收技术来改变航天工业，用不锈钢造星舰，用机器视觉来改变自动驾驶，用星链来改变通信设施发展方向。不走寻常路，不按套路出牌。我想这就是渐进式创新和颠覆式创新的区别，诚然，颠覆式创新的失败概率更高，但只要哪怕在一个方向上突破成功，对于人类社会整体都算一种进步。

　　而在电动汽车领域，马斯克的特斯拉也带来了革命性的变革，10多年前，可以说马斯克是最早推动汽车电动化的人，也客观上助力中国在电动车领域弯道超车。而如今，马斯克又在颠覆汽车供应链，那就是一体化压铸技术。

　　特斯拉公布新的一体化压铸技术，预计可将电动汽车的生产成本降低50%，并将工厂空间减少40%。并将从头开发一辆车的时间压缩一半。传统汽车建造都要经历冲压、焊接、涂装、总装等一系列工艺，车身由很多个零散的冲压件焊接而成，传统造车后车体至少有70个零部件需要焊接，而2022年特斯拉奥斯丁工厂后的model Y车身通过一体化压铸，变成只有一个零部件。

　　一体化压铸的好处，包括但不限于：成本低、轻量化、车身刚性强、一致性高等优点。当然也有缺点，那就是一体化压铸构建一旦损毁，需要整体更换的时候成本较高，可能一次车祸不是维修部分零件，基本等于整车更换。一体化压铸用液压工具将液态金属冲入模具，一步到位。

　　一体化压铸技术可能并不会短期全部替代机械臂主导的传统白车身制造，即便是特斯拉也是两种方式齐头并进，但一体化压铸技术在成本上的优势已经在价格端逐步体现，特斯拉很可能随时掀起新一轮价格战，所谓天下之事浩浩汤汤，顺之者昌逆之者亡。如果一体化压铸是大趋势，那么跟进布局技术是其他造车厂的唯一选择。

　　一体化压铸参考标的：立中集团（上游）、文灿股份（中游）、广东鸿图（中游）、拓普集团（中游）、力劲科技（压铸装备）、瑞鹄模具（模具）。重点关注立中集团，自主研发免热处理合金，这方面国内专利企业较少。

　　说完特斯拉，最近新闻中老国货有炒得很热，各种79元被玩出了花，但实际上，中国本身是制造业大国，国货要多少有多少，所以国货不是你卖贵的理由，也不是企业成功的关键。关键在于口碑。产品口碑好，消费者买国货有面子，产品口碑不好，消费者不禁要说句：“你什么档次，也能叫国货？”所以国货只是加分项，是附加题，而不是整张试卷，你总分100分没考好，为什么对着10分附加题使劲？而从消费角度，好的国货，要么有性价比，实惠耐用，童叟无欺，要么有面子，代表文化传统，比如茅台，要么在全球市场为国争光，比如华为，“遥遥领先”也不是随便说。对于投资人，消费股投资要看产品这个核心。

　　各类投资中，消费股投资是最简单易懂的投资，因为很多答案在电商的销量上，在用户口碑上，买东西方面，我们都是专家。所以，当资本市场前路不够明朗，我建议投资人可以用消费股投资来保持稳定心态，度过这段资本市场动荡期。

　　而消费品中，除了传统的白酒饮料食品，有几个时尚方向值得关注：其一她经济，也就是美妆、化妆品。其二它经济，也就是宠物食品、宠物用具、宠物疫苗。其三出去走走，旅游和户外运动。这里面前两者确定性较高，源自于家庭地位，她和它都比较高。